Na de gebeurtenissen in Shrek 3 werden alle slechteriken goed. Hun duistere bar genaamd de Poison Apple werd een restaurant genaamd de Candy Apple. In dit restaurant organiseert Donkey nu een kerstfeest voor hem en zijn vrienden. Zijn vrienden helpen hem met de voorbereidingen. Donkey stelt vervolgens voor dat iedereen kerstliedjes gaat zingen. Donkey begint met It's the Most Wonderful Time of the Year. Blijkbaar is Repelsteeltje na de gebeurtenissen van Shrek 4 nu in een kooi beland. Gingy (een levend koekje) verhindert ondertussen dat iemand de koekjes opeet. Donkey wilt nog een liedje zingen, maar de ogers leggen hem het zwijgen op en zingen vervolgens zelf een parodie op Jingle Bells. Daarna zingt de gelaarsde kat een parodie op Feliz Navidad. Pinokkio wil een koekje opeten, maar Gingy houdt hem tegen met een grap rond echt zijn. Uiteindelijk zingt iedereen een parodie op Jingle Bell Rock en Gingy smokkelt de koekjes naar buiten. Zo vieren ze allemaal samen kerst.